零界敲黑板：

1、摩根大通：德尔塔疫情已经「触顶」，价值股将飙升

2、敲响通胀警报！「新债王」冈拉克：通胀高得令人不安，官方数据低估了问题

3、美国房价Q2创下历史最大涨幅

4、今年迄今全球并购规模达3.6万亿美元，超去年全年

5、美国FDA同意为特定免疫低下的人群接种第三针新冠疫苗

6、浑水创始人放弃做空特斯拉：别扯生产了，特斯拉的资本规模无人能敌

7、反垄断加码？美国众议院新提法案瞄准苹果、谷歌应用商店

8、纽约梅隆银行Q2持仓：仍偏好IT板块，减持英特尔，增持英伟达

全球宏观

• 摩根大通：德尔塔疫情已经「触顶」，价值股将飙升
  

摩根大通量化分析师Kolanovic认为，随着美联储转鹰，以及人们对德尔塔新冠变体的高估，美债收益率和周期股已经在上周触底。Kolanovic坚信价值股将飙升，成长股将下挫。此外，他还认为市场严重夸大了德尔塔变体的影响，同时他还将所有信誉押注在大宗商品超级周期一定会出现上涨。

• 敲响通胀警报！「新债王」冈拉克：通胀高得令人不安，官方数据低估了问题

「当谈到通胀指标时，我对令人不安‘上涨’的定义是持续基础上超过4%，」DoubleLine Capital的创始人在推特上写道。「现在我们的CPI同比涨幅已经连续第二个月达到5.4%。」他继续说。「这可能不是，但可以证明被低估。」冈拉克被称为「新债王」，他自去年以来一直警告说，扩张性的货币和财政政策，加上供应限制，将加速通胀。冈拉克还警告称，如果通胀持续，而美国联邦政府被迫收紧财政和货币刺激措施，股市可能会下跌，因为目前的高估值在一定程度上是利率降至谷底的产物。

• 美国房价Q2创下历史最大涨幅

美国全国房地产经纪人协会的报告称，现有独户住宅的中位价较上年同期上涨23%，达到357900美元的历史新高。在测量的183个大都市区中，约有94%实现了两位数的增长，高于第一季度的 89%。二季度美国房价涨幅最大地区是马萨诸塞州的皮茨菲尔德，中位数价格同比上涨46.5%。紧随其后的是德克萨斯州的奥斯汀都市区，增长了45.1%，再然后是增长41.9%的佛罗里达州的那不勒斯。

• 今年迄今全球并购规模达3.6万亿美元，超去年全年

在低利率和股价飙升的推动下，全球并购活动的规模已达到了新高度。根据Refinitiv的数据，今年迄今全球并购交易规模已达到3.6万亿美元，超过2020年全年的3.59万亿美元。此外，特殊目的收购公司（SPAC）进行的并购交易规模达到创纪录的4950亿美元。

• 美国FDA同意为特定免疫低下的人群接种第三针新冠疫苗

美国食品药品监督管理局宣布，扩展$辉瑞(PFE.US)$（Pfizer）/$BioNTech SE(BNTX.US)$联合开发的mRNA新冠疫苗BNT162b2和Modena开发的新冠疫苗的紧急使用授权（EUA），允许对特定免疫功能低下人群接种第三剂增强疫苗，他们包括接受实体器官移植的患者和因为疾病导致同样水平的免疫功能低下的患者。

• 外资暂停中国投资？数据：海外巨头7月纷纷加仓，腾讯、阿里均在列

富达、施罗德等不少资管巨头实际上并没有大幅度减持中国资产，反而在下跌的过程中逆势「抄底」，腾讯、阿里、美团等均在增持名单中。此外，英国知名投资机构Baillie Gifford近期也在大举增持美团，金额接近20亿港元。

晨星数据显示，美国资管巨头富达投资集团7月底全线加仓中国股票，旗下的中国消费动力基金、中国焦点基金、中国纵横基金7月份均处于加仓状态。

• 周五盘前，美三大期指涨跌不一
  

热点要闻

• 浑水创始人放弃做空特斯拉：别扯生产了，特斯拉的资本规模无人能敌

知名做空机构浑水的创始人卡森·布洛克（Carson Block）周四在其自2015年创立基金以来的第一封投资者信中概述了他的投资头寸状况，其中最引人注目的是他对特斯拉看法的转变。这位基金经理表示，他不再做空特斯拉，并且「不打算恢复其空头头寸」。布洛克表示，空头们的观点关注的是$特斯拉(TSLA.US)$在电动汽车领域缺乏规模，无法与通用、福特和大众等公司竞争；但特斯拉有的是资本基础。

• 小鹏汽车公开电池寿命预测专利

8月13日，广州$小鹏汽车(XPEV.US)$科技有限公司公开「一种电池寿命预测的方法和装置」专利，公开号CN113246797A，申请日期为2021年6月。专利摘要显示，采用本发明实施例的方案，实现了根据不同车辆的车辆工况信息建立针对不同车辆的数据模型，以预测其电池寿命，充分考虑了车辆实际的使用环境、驾驶习惯等因素对电池寿命的影响，极大地提高了预测的准确性。

• 消息称特斯拉与印度政府开会讨论降低关税事宜

据知情人士称，印度要求$特斯拉(TSLA.US)$增加在当地的采购并分享详细的生产计划，然后才会考虑该公司提出的降低电动汽车关税的要求。知情人士表示，在与印度政府的会议上，特斯拉声称其到目前为止已经从印度采购了价值1亿美元的零部件，并表示在任何税收优惠之后，这个数字还会增加。特斯拉还承诺，一旦进入印度市场，将在销售、服务和充电基础设施方面进行大量直接投资，并考虑在生产方面的更广泛投资。

• 反垄断加码？美国众议院新提法案瞄准苹果、谷歌应用商店

美国众议院一名共和党议员和一名民主党议员提出一项法案，旨在约束$苹果(AAPL.US)$和$谷歌(GOOG.US)$等公司运营的应用商店，该措施将禁止大型应用商店要求应用程序提供商使用替代应用程序商店和支付系统。提出这项措施的议员包括众议院司法委员会（House Judiciary Committee）反垄断小组的共和党领袖Ken Buck以及民主党众议员Hank Johnson。

• 英伟达回应「数字假人」：只有14秒，主旨演讲不可能缺少真人

8月12日，有媒体爆料称，$英伟达(NVDA.US)$3个月前举办的GTC线上峰会上，观众所看到的主旨演讲并非CEO黄仁勋本人，而是一个通过技术合成的「数字假人」 。英伟达发言人确认，黄仁勋的主旨演讲视频总长度1小时48分钟，绝大多数为真人出镜，只有14秒为了展示3D仿真模拟平台的技术，而让虚拟的黄仁勋代为出场。该发言人表示，一个主旨演讲不可能缺少一个有血有肉的人，只有1:02:41-1:02:55的14秒为合成的虚拟人。

• 纽约梅隆银行Q2持仓：仍偏好IT板块，减持英特尔，增持英伟达

根据美国证券交易委员会（SEC）披露，$纽约梅隆银行(BK.US)$递交了截止至2021年6月30日的二季度持仓报告（13F）。纽约梅隆银行一季度持仓总市值达5169.62亿美元，上一季度总市值为4890.20亿美元，环比增长5.7%。

从持仓偏好来看，IT类、金融及医疗保健个股位列前三，占总持仓的比例分别为25.01%，17.23%以及12.53%。从持仓比例变化来看，前五大买入标的分别是：$英伟达(NVDA.US)$、$谷歌(GOOG.US)$、$直觉外科公司(ISRG.US)$、$PayPal(PYPL.US)$、$爱德华兹(EW.US)$。前五大卖出标的分别是：$Linde plc(LIN.US)$、$FERGUSON PLC(FERG.US)$、$美敦力(MDT.US)$、$高知特(CTSH.US)$、$英特尔(INTC.US)$。

• 「医生界的领英」Doximity连续两日累涨超50%，被美媒称为「股市新星」

继前日大涨33%后，美国最大的医师在线社交网络平台$Doximity, Inc.(DOCS.US)$周四继续走高，大涨近13%，两日累涨超50%。周二美股盘后，Doximity公布2022财年第一季度业绩：营收7270万美元，去年同期3640万美元，预期6360万美元。

周四，美国CNBC财经节目名嘴吉姆·克莱默（Jim Cramer） 表示Doximity和在线借贷平台$Upstart Holdings, Inc.(UPST.US)$是2021年的明星新股，并且建议投资者关注。「星星闪烁很久，Doximity 和 Upstart 也是如此」。

• Benchmark：百度业绩指引低于预期，下调目标价至357美元

Benchmark分析师Fawne Jiang维持$百度(BIDU.US)$「买入」评级，并将目标价由370美元下调至357美元。分析师指出，该公司二季度业绩「稳健」，三季度业绩指引则略低于预期。分析师认为，尽管人工智能仍处于商业应用的早期阶段，但百度处于有利位置，可以抓住新的人工智能领域的市场机会，并扩展其总体有效市场，这将支持该公司的长期增长前景。

• 高盛：维持哔哩哔哩买入评级，目标价945港元

高盛发研报指，引述QuestMobile数据指以总使用时间计，$哔哩哔哩(BILI.US)$7月用户总使用时间按年增长48%，两年年均复合增长36%，连续两个月增长，并较3至4月加快。次季总使用时间按年增长28%，亦较首季21%升幅扩大。于6月的月活跃用户(MAU)按年增46%，较3月的12%增幅扩大。考虑下调长期毛利率预测，以及延伸预测至2022/2023年，以现金流折现率计，该行下调B站目标价13%，由1082港元降至945港元，维持买入评级，料用户基础扩张及变现能力改善可带来潜在上行。

美股盘前成交额TOP20

编辑/irisz