零界财经早报 | 美联储官员进入缄默期，美元势将进一步走弱；微软收购交易截止日临近，巴菲特“卖飞”动视暴雪

热点要闻

• 美财长耶伦：美国经济不会衰退，处于降通胀的“良好轨道”

美国财长耶伦周一称，美国的增长已经放缓，但国内劳动力市场仍相当强劲。她预计，美国不会经济衰退。耶伦说，她认为，美国正处于降低通胀的“良好轨道”上，而且劳动力市场不会大幅疲软。有评论认为，耶伦的表态也是周一美股走高的推手。

• 摩根大通策略师Kolanovic：美国经济通向软着陆之路有所拓宽

小摩首席策略师Marko Kolanovic弱化了对美国经济可能陷入衰退的预期，因美国通胀数据降温令人鼓舞。Kolanovic表示，美国6月份消费者价格指数略微提升了美联储实现“软着陆”的可能性，即在不引发经济衰退的情况下遏制通胀。虽然当前仍预计美联储7月会议将加息，但通胀意外回落意味着通向软着陆的狭窄路径有所拓宽。他表示，如果通胀率降至2.5%且利率开始下降，那么美国中小盘个股可能会有相当大的上升空间。

• 高盛评纳斯达克特殊调权：不可能解决市场过度集中的问题

高盛策略师表示，$纳斯达克100指数(.NDX.US)$的特别再平衡不太可能解决大型高科技股高度集中给追踪该基准指数的投资者带来的挑战。高盛策略师David J. Kostin等在报告中写道，即便纳斯达克100经历再平衡，其权重超过5%的成份股合计权重也将达到32%，达不到法律规定的多元化主动管理基金要求。1940年通过的美国《投资公司法》，所谓“多元化”基金，应持有头寸不得超过其投资组合的25%，每种头寸占比不得超过其投资组合的5%。

• 美联储官员进入缄默期，美元势将进一步走弱

继美元即期指数上周下跌约2%，录得11月以来最大周跌幅后，美元走软势头正在增强。最近的CPI和PPI数据都偏向鸽派，而最响亮以及最可靠的鹰派驱动力——美联储官员——将缺席，他们在7月FOMC会议前已进入禁言期。与此同时，推动美元走软的一些因素似乎正在增强。在G-10国家方面，强劲的工资数据和一些人士发表观点后，对日本央行月底做出某种鹰派调整的押注正在上升。

• “木头姐”投资英伟达以外其他AI股

方舟投资管理公司创始人凯茜·伍德表示，英伟达现在是人工智能的“明显”赌注，但她正在购买其他公司的股票，这些公司可以从这一潜在的变革性技术中获得更多收益。伍德还说，ARKK的最大重仓股$特斯拉(TSLA.US)$是“最大的人工智能投资机会”。她说，她最好的新投资想法是在$泰瑞达(TER.US)$公司，这是一家设计半导体测试产品和服务的公司。

• 美联储疯狂加息的后果，越来越多美国人贷款申请遭拒

美联储调查显示，美国人申请贷款越来越容易遭拒，凸显出高利率以及银行业趋于谨慎的综合影响。在截至6月底的12个月，贷款申请人遭拒绝的比例跃升至21.8%，为五年来最高。整体的信贷申请数量降至2020年10月以来最低。硅谷银行和其他几家银行倒闭前于2月份发布的上次调查中，贷款遭拒绝比率为17.3%。自那以来，各个年龄段的人群遭拒率普遍上升，信用分低于680的人群最高。

• 美国多家芯片巨头CEO与白宫高官会谈，寻求美政府放宽对华出口限制

根据美国国务院与消息人士的说法，英特尔、高通和英伟达等美国芯片巨头高管17日与拜登政府官员会面讨论对华政策。据彭博报道，知情人士透露，英特尔、英伟达和高通CEO反对收紧芯片和半导体制造设备的对华出口管制，据悉华府计划几周内公布新规。知情人士称，出席当天会议的白宫高级官员包括美国商务部长雷蒙多、国家经济委员会主任布雷纳德和国家安全顾问沙利文。据悉，芯片巨头高管们与美国政府官员的讨论还包括加快支付《芯片法案》中为半导体公司预留的政府资金，并确保美国政策不会将芯片企业排除在利润丰厚的中国市场之外。

公司要闻

• 道指取得六连涨，纳指、标普500盘中创去年4月以来新高

美股三大指数周一延续涨势，道指涨0.22%取得六连涨，纳指收平，标普500指数涨0.39%。

科技权重走势强于大盘，苹果、英伟达涨约2%，继续刷新前不久刚创下的收盘历史新高，微软也只剩一步之遥的距离。特斯拉涨超3%。

中概股涨跌不一，阿里、京东跌近1%，拼多多微跌，理想汽车涨超3%。

• 特斯拉董事会放弃7.35亿美元股票和现金奖励，以和解投资者诉讼

据媒体周一报道，包括联合创始人马斯克在内的$特斯拉(TSLA.US)$公司董事同意返还超过7.35亿美元的股票和现金奖金，以和解投资者提起的诉讼。该诉讼指控董事会成员通过不当手段，为自己提供巨额薪酬。根据特拉华州衡平法院7月14日提交的文件，特斯拉董事否认其存在投资者所指控的不当行为，但表示他们同意解决此案，以消除进一步诉讼可能带来的不确定性、风险、负担和费用。

• 微软收购动视暴雪再进一步，但成交或推迟

$微软(MSFT.US)$对$动视暴雪(ATVI.US)$收购案再迎新进展，英国反垄断上诉法院裁定，暂停审理微软上诉英国监管机构禁止微软收购案，认为案件可“有条件”暂缓推进，为微软和暴雪找到针对监管方否决的替代方案铺平了道路。这意味着，最后的“拦路虎”英国监管机构已经不足以对该交易构成威胁。不过，有知情人士称，虽然该交易很可能达成，但完成交易的时间可能迟于原定的最后期限本周二。

• 微软收购交易截止日临近，巴菲特减持动视暴雪

周一晚间发布的13G新文件显示，截至今年6月30日，巴菲特旗下$伯克希尔-A(BRK.A.US)$仅持有动视暴雪1.9%的股份，较去年底时持有的6.7%大幅下降。根据WhaleWisdom测算，伯克希尔持有动视暴雪的平均成本大致为73美元左右，所以在80美元左右抛售依然取得盈利。但可惜的是，微软收购动视的进程突然在上周出现重大利好，引发股价暴涨超9%。周一动视暴雪继续上涨3.49%，收报93.21美元，非常接近微软每股95美元的收购价。

• 美国“皮卡老大”福特电动车降价，或为迎战特斯拉Cybertruck，股价大跌

7月17日，$福特汽车(F.US)$周一宣布下调电动卡车F-150 Lightning所有车型售价，入门级版本车型起售价下调约16.6%。其中，基本配置Pro车型售价将下调为49,995美元，此前为59,974美元;高端配置Platinum车型售价将下调约6.2%，为91,995美元。截至周一收盘，该股跌近6%，报14.09美元。

• Verizon威讯被曝电话电缆造成铅污染，股价跌至13年来最低点

$Verizon(VZ.US)$周一收跌7.50%，报31.46美元，股价跌至13年来的最低点。该公司正在展开一项调查，以查明其老化的电话电缆可能造成的潜在铅污染程度。据悉，威讯正在对多个地点进行测试，这些地点的电线从20世纪初就已埋入地下。上周，有媒体报道曝光了这一问题，报道指出，美国多个地区都发现了铅，包括新泽西州的帕塞伊克河河岸和纽约州沃平格斯瀑布市的一个游乐场。

• 贝莱德添加沙特阿美CEO进入公司董事会

$贝莱德(BLK.US)$集团周一宣布，沙特阿美首席执行官Amin  Nasser加盟公司董事会，体现出贝莱德将中东地区视作长期战略一部分的承诺。贝莱德CEO芬克在声明中表示，Nasser自2015年开始率领沙特阿美，其监督了沙特的本土IPO，在公司和客户所面临的关键问题上向贝莱德提供了“独特的视角”。另外，阿拉伯经济与社会开发基金的主席Bader  Al-Saad不会在2024年连任贝莱德董事。

• 礼来公布老年性痴呆症新药完整报告，患者认知能力衰退速度大幅减缓

制药巨头$礼来(LLY.US)$周一在官网宣布，3期临床试验TRAILBLAZER-ALZ 2的最新完整结果显示，公司研发的donanemab可显著减缓早期阿尔茨海默病（AD，俗称老年性痴呆）患者认知和功能的下降。最新的完整报告称，在有轻度认知障碍 (MCI) 的人群中，iADRS（综合评估患者认知能力和日常自理能力）显示临床衰退速度减缓了60％，CDR-SB的评分显示，患者认知能力衰退速度减缓46%。这意味着对于这一群体来说，donanemab的疗效要明显得多。

美股成交额TOP20

相关阅读：成交额TOP 20 | 特斯拉收涨超3%，成交近380亿美元，创近10个月新高；英伟达涨超2%，获大行上调目标价

港市前瞻

• 发改委一个月内第三次召开座谈会，听取民营企业意见

7月17日，国家发改委再次召开民营企业座谈会，为一个月内的第三次，此前发改委分别在7月3日、7月10日召开了民营企业座谈会。参加本次座谈会的民营企业涉及钢铁冶炼、电子器件、食品加工等制造业，以及服务制造业发展的现代物流业。

• 中国公布6月经济数据，二季度GDP同比增6.3%

二季度中国GDP同比增长6.3%。今年上半年，中国GDP同比增长5.5%。国家统计局表示，5.5%的增速明显快于上年全年3%的经济增速，也快于疫情三年年均4.5%的增速，经济增长回升态势比较明显。消费继续回暖，工业企业生产加快，制造业投资维持韧性，房地产开发投资继续下滑，民间投资萎缩加剧，劳动参与率再回升。

• 腾讯最大股东：预计持股比例年底降至24%-25%左右

据媒体报道，$腾讯控股(00700.HK)$最大股东，南非Naspers集团荷兰子公司Prosus表示，其所持腾讯股份的比例将每年减少2至3个百分点，今年年底将降至24%-25%左右。Naspers在2001年以3400万美元的价格收购了腾讯1/3的股份，去年6月，Prosus宣布将慢慢出售所持腾讯股票，为回购股票提供资金。

• 中国恒大连发三份财报：至去年底负债总额逾2.4万亿元，土地储备2.1亿平米

据媒体，$中国恒大(03333.HK)$2022年年报数据显示，截至2022年12月31日，中国恒大负债总额24374.1亿元，剔除合约负债7210.2亿元后为17163.9亿元。从土地储备来看，截至2022年12月31日，中国恒大拥有土地储备2.1亿平方米。此外，中国恒大还参与旧改项目79个，其中大湾区55个（深圳34个）。其他城市24个。中国恒大称“庞大优质的土地储备，是集团保交楼、逐步偿清债务、恢复正常经营的坚实基础。”

今日关注

关键词：美国6月零售销售、美国银行/摩根士丹利财报

周二，美国将公布被称为“恐怖数据”的美国6月零售销售数据。随着美联储进入缄默期，外界只能从通过数据评估未来的政策预期。本周最大的焦点是6月零售销售月率，作为消费开支的重要组成，机构预测上月零售月率有望小幅加快至0.5%，表明进入盛夏，美国家庭消费趋势仍然健康。

财报方面，华尔街大行$美国银行(BAC.US)$、$摩根士丹利(MS.US)$将于周二美股盘前公布财报。

新股方面， “综合物业管理服务提供商”$众安智慧生活(02271.HK)$将登陆港交所。

零界晨读：

你永远不要犯同样的错误，因为还有好多其他错误你完全可以尝试。